[비즈한국] Bank internet K-Bank akan menghadapi pergantian pimpinan tahun ini. Masa jabatan CEO K-Bank, Choi Woo-hyung, akan berakhir tahun ini, dan komite pencalonan eksekutif telah memulai proses suksesi manajemen. Di tengah spekulasi bahwa perusahaan kemungkinan akan memilih operasional yang stabil daripada pergantian kepemimpinan demi mendorong target jangka panjang mereka, yaitu penawaran umum perdana (IPO), perhatian kini tertuju pada kemungkinan Choi untuk menjabat kembali dan tantangan yang harus ia selesaikan.
K-Bank telah memulai prosedur suksesi manajemen menjelang berakhirnya masa jabatan CEO Choi Woo-hyung. Masa jabatan CEO Choi berakhir pada 31 Desember 2025. Sesuai dengan praktik tata kelola perbankan yang baik, K-Bank telah memulai proses suksesi tiga bulan sebelum masa jabatan berakhir, dan komite pencalonan eksekutif telah mengamankan lima kandidat pada akhir tahun lalu.
Masa jabatan CEO Choi adalah dua tahun, yang tergolong singkat dibandingkan dengan CEO K-Bank sebelumnya. CEO pertama K-Bank, Shim Sung-hoon, menjabat sejak September 2016, menyelesaikan masa jabatan tiga tahun, dan diperpanjang selama enam bulan. Setelah itu, CEO Lee Moon-hwan yang menjabat sejak Maret 2020 mengundurkan diri sebelum masa jabatannya genap satu tahun. Kemudian, CEO Seo Ho-sung menjabat selama sekitar tiga tahun dari Februari 2021 hingga Desember 2023. CEO keempat K-Bank, Choi Woo-hyung, menjabat pada Januari 2024 dengan durasi masa jabatan dua tahun.
Pasar cenderung mendukung perpanjangan jabatan CEO Choi. Hal ini dikarenakan ia dipandang akan tetap memegang kendali untuk mendorong pencapaian IPO yang menjadi impian K-Bank. Sebagai perusahaan yang sudah tiga kali mencoba IPO, K-Bank pernah mengajukan peninjauan awal untuk pencatatan di KOSPI pada Juni 2022 dan Juni 2024, namun keduanya ditarik kembali. K-Bank kini bersiap untuk upaya ketiga setelah dewan direksi memutuskan untuk melanjutkan kembali rencana IPO pada Maret 2025. Meski telah menunjuk NH Investment & Securities005940 dan Samsung Securities016360 sebagai penjamin emisi pada Juni lalu, mereka belum mengajukan permohonan peninjauan awal pencatatan.
Rapor kinerja CEO Choi selama menjabat tidaklah buruk. Pada tahun 2024, tahun pertama masa jabatannya, laba bersih K-Bank mencapai 128,1 miliar won, mencatatkan rekor tertinggi sepanjang masa. Angka ini meningkat hampir 10 kali lipat dibandingkan tahun 2023 (12,8 miliar won), di mana laba bersih sempat menyusut akibat peningkatan pencadangan kerugian kredit. Pada semester pertama 2025, laba bersih tercatat sebesar 84,2 miliar won, sedikit menurun dibandingkan periode yang sama tahun sebelumnya sebesar 85,4 miliar won. Meski laba kuartal pertama sempat merosot tajam ke 160 miliar won, mereka berhasil memperkecil margin penurunan dengan mencatatkan laba kuartal tertinggi sebesar 68,2 miliar won pada kuartal kedua.
Ia juga berupaya memperluas skala bisnis menjelang IPO. Pada tanggal 15, K-Bank mengumumkan bahwa jumlah nasabah mereka telah melampaui 15 juta orang. Sejak mencapai 10 juta nasabah pada Maret 2024, sekitar lima tahun setelah peluncuran, pertumbuhan nasabah tampak semakin cepat. K-Bank menyatakan bahwa rata-rata 260.000 nasabah baru masuk setiap bulan sejak 2024. Seiring dengan bertambahnya pengguna, skala aset pun meningkat. Per kuartal ketiga, aset K-Bank tercatat sebesar 33,4 triliun won.
Tahun ini, K-Bank berfokus pada perolehan nasabah seiring dengan pengumuman penguatan keuangan perusahaan. Per September, jumlah nasabah pemilik usaha perorangan K-Bank telah melampaui 2 juta orang, di mana proporsi pemilik usaha perorangan meningkat dari 9% menjadi 14% dari total nasabah dibandingkan akhir 2023. K-Bank adalah bank internet pertama yang meluncurkan produk pinjaman jaminan properti sepenuhnya non-tatap muka untuk pemilik usaha perorangan.
Namun, jika melihat rekam jejak pendahulu, sulit untuk memastikan apakah CEO Choi akan menjabat kembali. CEO ketiga K-Bank, Seo Ho-sung, berhasil membawa K-Bank mencapai laba pertama selama masa jabatannya, namun ia tetap pensiun setelah masa jabatan tiga tahunnya berakhir. Upaya IPO pertama K-Bank yang kemudian dibatalkan juga terjadi pada masa jabatan mantan CEO Seo.
Bahkan jika ia berhasil menjabat kembali, masih ada banyak tantangan yang harus diselesaikan. Pertama, IPO harus dicapai tepat waktu. Mengingat peninjauan awal pencatatan biasanya memakan waktu 2-3 bulan, waktu pencatatan K-Bank paling cepat akan terjadi pada semester pertama tahun depan. Pemegang saham terbesar K-Bank, BC Card, menandatangani perjanjian akuisisi saham baru dengan investor finansial (FI) saat melakukan penambahan modal pada Juni 2021 dengan syarat IPO harus dilakukan paling lambat 2026. Jika tidak dicatatkan tepat waktu, FI dapat menggunakan hak penjualan bersama (drag-along) untuk menjual saham milik pemegang saham pengendali, yaitu BC Card.
Di tengah kegagalan pembentukan bank internet keempat, mempertahankan posisi kedua juga tidaklah mudah. Margin bunga bersih (NIM), yang menunjukkan profitabilitas perusahaan keuangan, mencatat NIM K-Bank sebesar 1,38% pada semester pertama 2025, lebih rendah dibandingkan Kakao Bank (2,00%) dan Toss Bank (2,57%). Pengejaran dari bank "bungsu" berusia 4 tahun, Toss Bank, sangat agresif. Toss Bank mencatatkan laba bersih 45,7 miliar won setelah mencetak laba pada 2024, dan menunjukkan pertumbuhan pesat dengan laba semester pertama tahun ini saja telah melampaui 40 miliar won. Jumlah nasabah mereka per Oktober mencapai 13,75 juta orang, membuntuti K-Bank (15 juta orang) dengan sangat ketat.
Permintaan pemerintah kepada sektor keuangan untuk beralih ke keuangan produktif juga menjadi pekerjaan rumah. Holding keuangan utama sedang melakukan "perang uang" dengan menjanjikan investasi ratusan triliun won dalam keuangan produktif dan inklusif. Sebaliknya, bagi bank internet yang memiliki kekuatan modal relatif lebih lemah dan tidak bisa menjalankan operasional tatap muka atau perusahaan besar, keuangan produktif yang berpusat pada investasi perusahaan memiliki keterbatasan.
K-Bank merespons hal ini dengan memelopori perluasan produk pinjaman non-tatap muka untuk usaha kecil dan menengah serta pemilik usaha perorangan. Diketahui bahwa mereka baru saja memulai pengembangan produk pinjaman non-tatap muka penuh untuk perusahaan berbadan hukum. Pinjaman korporasi biasanya memerlukan prosedur tatap muka dalam proses uji tuntas dan pemeriksaan dokumen, namun K-Bank bertujuan mengembangkan produk di mana segalanya, mulai dari pengajuan dokumen hingga pencairan pinjaman, dilakukan secara non-tatap muka. Dalam diskusi mengenai pinjaman jaminan properti untuk pemilik bisnis pada Maret lalu, K-Bank menyatakan, "Kami sedang menyiapkan produk pinjaman korporasi 100% non-tatap muka yang ditargetkan untuk UKM, dengan target peluncuran pada kuartal ketiga 2027."